Подрядчику нужен экскаватор за 12 млн ₽. При одинаковом авансе 20% и сроке 36 месяцев лизинг потребует 15,12 млн ₽, а цена кредита зависит от ставки банка.
Низкий ежемесячный платёж здесь ничего не доказывает. Ваша задача до подачи заявки — найти ставку, ниже которой кредит обойдётся дешевле лизинга, а затем добавить страховку, комиссии и налоги.
Все параметры ниже — расчётные допущения, а не средние условия рынка. Страница Банка России о полной стоимости кредита относится к потребительским займам по Федеральному закону № 353-ФЗ. Для корпоративного кредита на экскаватор эти значения не подходят: ставку и комиссии нужно брать из предложения банка.
У лизинга считаем все выплаты, а не процент удорожания
Цена экскаватора — 12 млн ₽. Аванс 20% составит 2,4 млн ₽. Срок договора — 36 месяцев.
Допустим, за весь срок компания перечислит лизингодателю 15,12 млн ₽. В эту сумму входят аванс, ежемесячные платежи и выкупная стоимость.
Удорожание за три года:
(15,12 млн ₽ − 12 млн ₽) / 12 млн ₽ × 100% = 26%
Это не годовая процентная ставка. Число лишь показывает, что сверх цены экскаватора компания заплатит 3,12 млн ₽. Перед сравнением проверьте, какие расходы вошли в график: в договоре лизинга экскаватора отдельно смотрят аванс, выкуп, страховку, просрочку и досрочное закрытие.
Кредит под 20% дороже на 124 тысячи рублей
При авансе 2,4 млн ₽ банк финансирует оставшиеся 9,6 млн ₽. Для примера принимаем аннуитетный график, ставку 20% годовых, ежемесячное начисление процентов и отсутствие банковских комиссий.
Ежемесячный платёж считаем по формуле:
9,6 млн ₽ × 0,20 / 12 × (1 + 0,20 / 12)³⁶ / ((1 + 0,20 / 12)³⁶ − 1)
Получается около 356 770 ₽ в месяц. За 36 месяцев компания выплатит банку примерно 12,844 млн ₽. Вместе с первым взносом экскаватор обойдётся в 15,244 млн ₽.
Лизинг в исходном примере требует 15,12 млн ₽. Разница — около 124 тыс. ₽ в его пользу. Это чуть больше 1% от цены экскаватора, поэтому одна комиссия или разница в страховом тарифе может поменять результат.
При ставке около 19,3% варианты сравняются
После аванса на кредит остаётся тот же бюджет, что и на лизинговые платежи:
15,12 млн ₽ − 2,4 млн ₽ = 12,72 млн ₽
Делим его на 36 месяцев и получаем предельный платёж — 353 333 ₽. При займе 9,6 млн ₽ такой аннуитетный платёж соответствует ставке около 19,3% годовых.
Для заданных условий развилка выглядит так:
- ниже 19,3% кредит требует меньшей номинальной суммы выплат;
- выше 19,3% меньше денег уйдёт по лизинговому графику;
- около 19,3% результат решат комиссии, страховка, налоги и условия закрытия договора.
Эту границу нельзя переносить на другую сделку. Если экскаватор стоит 14 млн ₽, аванс вырос до 30% или банк предложил дифференцированный график, расчёт нужно повторить с новыми числами.
Разница исчезает после одной неучтённой комиссии
Сравните два документа строка к строке. К цене кредита добавьте банковские комиссии, обслуживание обязательного счёта, страховку и плату за досрочное погашение, если она предусмотрена договором. К лизингу — аванс, все платежи, выкупную стоимость, страховку, комиссии и расходы при досрочном выкупе.
Не смешивайте денежные выплаты и налоговый эффект. Сначала определите, сколько рублей уйдёт по каждому договору. Затем бухгалтерия отдельно рассчитает налоги с учётом режима компании, того, кто учитывает технику на балансе, и условий договора.
Федеральный закон № 259-ФЗ от 8 августа 2024 года изменил Налоговый кодекс, но сам факт его принятия не даёт числа для этого сравнения. Коэффициент амортизации и право применить его к конкретной технике нужно подтверждать отдельно — в разборе ускоренной амортизации показано, какие ограничения проверить.
Цена договора не отменяет проверку контрагента
После расчёта проверьте лизингодателя в актуальном рэнкинге «Эксперт РА». Позиция в рэнкинге помогает оценить масштаб бизнеса и структуру портфеля, но не отвечает за условия Вашего договора.
Отдельно прочитайте пункты об изъятии экскаватора, просрочке, изменении графика и досрочном выкупе. Преимущество в 124 тыс. ₽ не имеет веса, если одна задержка платежа создаёт больший расход.
Рабочий ответ для экскаватора за 12 млн ₽
При авансе 20%, сроке 36 месяцев и полной выплате по лизингу 15,12 млн ₽ граница проходит около 19,3% годовых. Выше неё лизинг требует меньше денег по номинальному графику. Ниже — кредит. Вывод действует, только если остальные расходы сопоставимы.
Перед решением:
- запросите у банка и лизингодателя полные графики;
- сложите аванс, платежи, выкуп, страховку и комиссии;
- поручите бухгалтерии отдельно рассчитать подтверждённый налоговый эффект;
- сравните итоговые суммы в рублях;
- проверьте рэнкинг контрагента и санкции в договоре.
Для повторного расчёта с другой ценой, авансом или сроком используйте методику расчёта цены сделки до заявки. Процент из этого примера Вам не нужен — нужны собственные графики и итоговая сумма выплат.
